Tác động của tăng trưởng tín dụng đến rủi ro của các ngân hàng thương mại tại Việt Nam

Abstract

Mục đích nghiên cứu này là tìm ra mối quan hệ giữa tăng trưởng tín dụng và rủi ro ngân hàng. Các mục tiêu cụ thể được đề ra là xác định mối quan hệ của tăng trưởng tín dụng (LG) với các tỷ số tài chính: tỷ lệ nợ xấu (NPL) và hệ số phá sản của ngân hàng (ZSCORE). Ngoài ra, tác giả còn mở rộng thêm bằng việc kiểm tra tác động của tăng trưởng tín dụng đến khả năng sinh lời trên tổng tài sản (ROA) và tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản (ETA) nhằm xem xét đến tính bền vững của ngân hàng .Với dữ liệu bảng cân bằng được thu thập từ 23 ngân hàng thương mại Việt Nam trên các sàn giao dịch chứng khoán HNX, HSX, UPCOM trong giai đoạn từ năm 2007 đến năm 2022, bao gồm 368 quan sát. Tác giả đã thực hiện ước lượng hồi quy bằng các mô hình Pooled OLS, FEM, REM, qua các bước kiểm định lựa chọn mô hình và kiểm định các khuyết tật của mô hình, cuối cùng lựa chọn phương pháp ước lượng phù hợp nhất là phương pháp bình phương tối thiểu tổng quát GLS để ước lượng dữ liệu bảng này. Kết quả nghiên cứu cho ta thấy, với mức ý nghĩa thống kê 1%, tăng trưởng tín dụng có tác động cùng chiều lên khả năng sinh lời của ngân hàng, và tác động ngược chiều lên tỷ lệ nợ xấu, khả năng thanh toán và hệ số phá sản của ngân hàng. Điều này hàm ý rằng, tăng trưởng sẽ làm giảm tỷ lệ nợ xấu và cải thiện lợi nhuận ngân hàng, đồng thời cũng tiềm ẩn những rủi ro như giảm khả năng thanh toán và giảm hệ số phá sản của ngân hàng. Từ kết quả này, các nhà quản lý ngân hàng và các chủ thể khác có thể tham khảo để đưa ra các chính sách tăng trưởng tín dụng phù hợp.