Các nhân tố tác động đến nợ xấu tại các ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam

Abstract

Nghiên cứu này cung cấp bằng chứng thực nghiệm của các nhân tố tác động đến nợ xấu tại NHTMCPVN năm 2008 – 2016, thông qua mẫu khảo sát gồm 26 NHTMCVN. Bài nghiên cứu đã tiến hành nghiên cứu theo mô hình tác động cố định FEM (Fixed Effect Model), mô hình tác động ngẫu nhiên REM (Random Effect Model), dựa vào kết quả kiểm định Redundant và kiểm định Hausman, mô hình được lựa chọn là FEM (Fixed Effect Model). Kết quả kiểm định những giả định hồi quy cho thấy mô hình FEM đã vi phạm các giả định hồi quy như phương sai thay đổi và tự tương quan, để khắc phục các vi phạm giả này tác giả đã sử dụng phương pháp bình phương bé nhất tổng quát (GLS). Kết quả hồi quy ở các mô hình cho thấy rằng: Tỷ lệ nợ xấu trong quá khứ và tỷ suất sinh lợi là hai yếu tố đặc trưng của ngành ngân hàng có ảnh hưởng đến tỷ lệ nợ xấu. Tỷ lệ nợ xấu trong quá khứ có tương quan dương với tỷ lệ nợ xấu. Do đó, ngân hàng cần xử lý cũng như kiểm soát tỷ lệ nợ xấu trước đó. Bên cạnh, tỷ suất sinh lợi có tương quan âm với tỷ lệ nợ xấu. Ngân hàng cần có các biện pháp để gia tăng tỷ suất sinh lợi nhầm giảm tỷ lệ nợ xấu. Ngoài ra, kết quả nghiên cứu cũng cho thấy rằng các biến kinh tế vĩ mô ảnh hướng đến tỷ lệ nợ xấu là tỷ lệ nợ công, tăng trưởng kinh tế và tỷ giá hối đoái. Tỷ lệ nợ công và tăng trưởng kinh tế tương quan âm với tỷ lệ nợ xấu. Điều này cho thấy nếu muốn giảm tỷ lệ nợ xấu thì cần phải tăng tỷ lệ nợ công quốc gia và tăng trưởng kinh tế. Tỷ giá hối đoái có mối tương quan dương với tỷ lệ nợ xấu. Do đó, để giảm tỷ lệ nợ xấu thì chính phủ cần có các biện pháp phù hợp từng bước giảm tỷ giá đối đoái.