Mối quan hệ giữa đa dạng hóa thu nhập và lợi nhuận, rủi ro của các ngân hàng thương mại Việt Nam

Abstract

Trong nghiên cứu này chúng tôi tìm hiểu về tác động của đa dạng hóa thu nhập ảnh hưởng đến lợi nhuận và rủi ro của NHTM Việt Nam. Chúng tôi sử dụng dữ liệu của 26 NHTM tại Việt Nam trong thời kỳ từ 2010 đến 2019, sử dụng mô hình ước lượng Pooled OLS, REM, FEM và GMM để xử lý số liệu, ngoài ra còn sử dụng các kiểm định để kiểm chứng độ tin cậy của mô hình. Kết quả nghiên cứu cho thấy đa dạng hóa thu nhập trong ngân hàng tại Việt Nam sẽ làm gia tăng lợi nhuận, đồng thời giảm rủi ro cho ngân hàng. Hơn thế nữa nghiên cứu còn chỉ ra tác động trực tiếp của việc chuyển đổi tỷ lệ từ thu nhập từ lãi sang thu nhập ngoài lãi sẽ làm giảm lợi nhuận, tăng rủi ro nhưng tác động gián tiếp từ việc chuyển đổi đã tạo nên sự đa dạng hóa thu nhập lại làm tăng lợi nhuận và giảm rủi ro cho ngân hàng. Chung quy lại, tác động ròng của thu nhập ngoài lãi bằng tác động trực tiếp cộng với tác động gián tiếp có mối quan hệ tích cực đối với lợi nhuận và rủi ro của ngân hàng. Nghiên cứu còn cho thấy: việc gia tăng cho vay sẽ làm tăng rủi ro ngân hàng và mang lại lợi nhuận cao hơn. Dự phòng rủi ro tín dụng cao đang báo hiệu một lợi nhuận suy giảm và rủi ro ngân hàng tăng lên. Tốc độ tăng trưởng quy mô ngân hàng càng cao đánh dấu một sự rủi ro được tăng thêm. Vốn chủ sở hữu tăng sẽ làm gia tăng lợi nhuận của ngân hàng. Các yếu tố vĩ mô như tốc độ tăng trưởng tổng sản phẩm quốc nội (GDP) và lạm phát (INF) đều ảnh hưởng tích cực đến ngân hàng đó là gia tăng lợi nhuận và giảm rủi ro.